Cashless øvelse Hvorfor få personer beholder aksjer. ACA Journal Scottsdale Vår 1998 Elaine s Gill. Volume 7 Utgave 1 Startside 31-33 ISSN 10680918 Emnebetingelser opsjoner opsjoner handel kapitalgevinst ledende kompensasjon geografiske navn US. Abstract Når tiden kommer til å utøve sine aksjeopsjoner, har de fleste ansatte ikke råd til å skille ut kontanter For å unngå å dekke sine besparelser bruker de fleste ansatte kontantløse øvelser. Dette gjør at ansatte, gjennom et spesielt program opprettet av selskapet eller en megler, kan utøve sine opsjoner uten kontantutlegg eller overgivelse av nåværende eierskap Mekleren vil låne ut penger til å utøve sine opsjoner uten kontantutlegg eller overgivelse av nåværende eierskap. Mekleren vil låne ut penger til å utøve til den ansatte, som umiddelbart vil selge nok aksjer for å dekke oppløsningsprisen, skatter og provisjoner Arbeidsgiveren holder da det som er igjen i kontanter eller aksjer Hvis arbeidstaker velger å holde aksjen, vil enhver fut Uklassifisering beskattes som kapitalgevinster når aksjen til slutt blir solgt. Fulltekst Copyright AMERICAN COMPENSATION ASSOCIATION Våren 1998.Stockalternativer har nylig kommet inn i deres prime Selv om de har eksistert i flere tiår, har de aldri vært så mye brukt eller som varierte i deres design og søknad som de er i dag. Mens de generelt er reservert for ledere, tilbyr mange selskaper nå aksjeopsjoner til alle ansatte. Nesten alle Fortune 1000-selskapene utsteder opsjoner og mange selskaper, inkludert General Mills Inc Procter 1995-2016. Steven Huddart Alle rettigheter reservert. Cash vs Cashless Exercise Stock Alternativ Conundrum. Cash vs Cashless Exercise. Evaluering om å bruke en kontant eller kontantløs utøvelse av aksjeopsjoner kan være vanskelig Ingenting om emnet er enkelt, og det er heller ikke lett for amatører å navigere. Dette emnet faller Under finansiell planlegging 401, er en grad-nivå valgfri for Financial Planning nerd ahem meg. Strategien du velger å implementere vil sannsynligvis være en av følgende. Hver strategi har sine egne fordeler og ulemper Nedenfor er et kort forsøk på å evaluere dette mangesidede emnet ved å ta opp det jeg tror er viktige problemstillinger. I hovedsak er dette Cliff Notes-versjonen av den 500-siders læreboken som din finansprofessor har tildelt deg på college. Opptak 1 A Cash Exercise. Hvis målet er å kontrollere så mange aksjer i aksjemarkedet som mulig, så er en kontant øvelse det beste alternativet. En kontant øvelse innebærer følgende. Du kjøper aksjer av aksjeselskap til stipendprisen på aksjeopsjonene. Prisen du betaler for aksjene dine, er stipendprisen multiplisert med mengden aksjer du ønsker å kjøpe. Du må skrive en sjekk for kostnaden for aksjene. Dette er en out - av-lommekostnad at personen som eier aksjene, må levere. Avhengig av antall aksjer som du er kvalifisert til å kjøpe, kan det være at det ikke er noen penger på kontanter som kan være i hundretusenvis av dollar. Unfortuna de fleste av oss har ikke hundre tusen dollar bare sitter rundt. Derfor er det ikke uvanlig at ansatte blir priset ut av dette alternativet, og tvinger dem til å ansette en kontantløs trening eller et direkte salg av aksjen. du er en av de heldige få med den slags kontanter på hånden, disse er noen høydepunkter av en kontantstrøm. En kontant øvelse maksimerer det totale antall aksjer eid direkte. Det resulterer vanligvis i diversifisering. Kjøperen av aksjene ofte har en konsentrert posisjon i selskapsbeholdningen som omfatter en stor prosentandel av deres nettoverdi. Du har sikkert hørt om ikke å sette alle eggene dine i en kurv. Denne strategien er i utgangspunktet det motsatte av det. Hvis du har incentivopties, øker en kontantøvelse sannsynlighet for at du vil bli gjenstand for den alternative minimumskatten. Det krever ofte bruk av kontanter på hånden eller likvidasjon av andre eiendeler for å betale oppkjøpsprisen ved å kjøpe aksjene. Typisk vil kunder som velger ac askeøvelse planlegger å holde selskapets aksje på mellomlang og lang sikt Holding på selskapets aksje viser investoren til både oppad og nedadgående risiko for markedene Hvis aksjekursen går opp, vinner du Hvis aksjekursen går ned, du mister. Opptak 2 Cashless Exercise. Hvis målet er å ha noen aksjer, er en kontantløs øvelse en god strategi. En kontantløs øvelse er ofte standardalternativet for folk som ikke har hundretusenvis av dollar lett tilgjengelig, dvs. de fleste av befolkning. En kontantløs øvelse består av følgende. Du kjøper aksjer på selskapets aksje til tilskuddskursen på aksjeopsjonene. Prisen du betaler for aksjene dine er stipendprisen multiplisert med mengden aksjer du ønsker å kjøpe. Du vil trenger å betale for aksjene i aksjen. I stedet for å sjekke aksjene betaler du for aksjene dine med andre aksjer. Dette betyr at du straks vil øve og selge noen av aksjene dine, samtidig som du trener å holde fast i andre aksjer. Beløpet du trener og selger vil være avhengig av en rekke faktorer, inkludert din tilskuddskurs, gjeldende aksjekurs på firmaets aksjer og dine personlige mål. Nå som du forstår noen av disse detaljene, la oss ta et øyeblikk for å forstå hva dette betyr. En kontantløs øvelse er akkurat det det høres ut som om du ikke trenger å bruke noen av dine egne penger til å utøve aksjeopsjoner. Du vil bruke en del av den innebygde verdien av aksjeopsjoner å utøve resten. En kontantløs øvelse verken maksimerer eller minimerer mengden aksjer du eier direkte. Du sannsynligvis ende opp et sted i midten. Det er mulig at du fortsatt vil eie en konsentrert posisjon i selskapets lager, men det vil ikke være like konsentrert som din stilling etter en kontant utøvelse. Hvis du har incentiv aksjeopsjoner, kan en kontantløs trening fortsatt føre til et alternativt minimum skattemessig treff, men det treff vil være lavere enn det for en kontant øvelse. Hvis du er en får du Jeg er litt våt, jeg vil ha litt av dette og litt av den typen person, eller hvis du bare ikke har råd til å gjennomføre en stor kontantstrøm, kan du finne deg selv i dette scenariet, og en kontantløs øvelse kan være din beste alternativet. Når du får aksje - eller aksjeopsjoner som en del av kompensasjonspakken, kan det gi en fantastisk mulighet til å skape betydelig formue. På grunn av denne muligheten bør du ta tilstrekkelig omsorg for å sikre at beslutningene du gjør er opportunistiske og i din beste interesse. Det er også rettferdig å merke seg at potensielle skatte - og investeringsproblemer knyttet til utøvelse av aksjeopsjoner er kompliserte. Ofte mer komplisert enn hva en nybegynner kan håndtere. Hvis du befinner deg i denne situasjonen, oppfordrer jeg deg til å være en rask studie eller å ansette tjenester av en kvalifisert profesjonell. Ingen informasjon i dette dokumentet bør betraktes som skatte - eller juridisk rådgivning. Du bør kontakte din skatt og juridiske rådgivere for informasjon om din delt situasjon Diversifisering garanterer ikke fortjeneste eller beskytter mot tap. Utrolig utøvelse av ikke-kvalifiserte opsjoner. Taks regler for kontantløs utøvelse av ikke-kvalifiserte aksjeopsjoner. Noen arbeidsgivere gjør det lettere for opsjonsholdere å utøve sine opsjoner ved å gi en metode for kontantløs mosjon. Vanligvis Selskapet ordner med et meglerfirma, som låner penger som trengs for å kjøpe aksjen. Meklerfirmaet selger noen eller alle aksjene umiddelbart, med en del av provenyet som brukes til å tilbakebetale lånet ofte samme dag lånet ble gjort De resterende inntektene uten fradrag og provisjonskvitteringer eller andre avgifter er betalt til opsjonshaveren. Ikke alle selskaper tillater denne treningsmåten Noen selskaper ønsker å oppmuntre opsjonshavere til å beholde aksjene, slik at de vil ha en løpende andel i virksomheten Andre kan være opptatt av at salg utført på denne måten vil senke prisen på lageret. Se gjennom valgdokumentene dine, eller sjekk med Selskapet, for å se om denne metoden er tilgjengelig. Større konsekvenser. Generelt er skattemessige konsekvenser av en kontantløs oppgave det samme som skattemessige konsekvenser av to separate skritt. Utøvelse av opsjon Dette trinnet krever generelt at du rapporterer ordinær kompensasjonsinntekt hvis du er en ansatt, også et inntektskrav gjelder Inntekt og tilbakeholdenhet, hvis noen vil bli rapportert til deg på skjema W-2 hvis du er en ansatt eller skjema 1099-MISC hvis du ikke er det. For detaljer, se Utøvelse av uvalide aksjealternativer. Selge aksjen Dette trinnet krever at du rapporterer gevinst eller tap som i dette tilfellet er åpenbart kortvarig. Du vil motta Form 1099-B som forteller deg beløpet av inntektene, ikke beløpet av gevinst eller tap fra salget. For detaljer, se Salg Of Nonqualified Option Stock. Ofte stilte spørsmål. Vi ser ofte forvirring på følgende punkter. Q Min gevinst ved å utøve alternativet vises på skjema W-2 som lønn, men Form 1099-B rapporterer hele beløpet av inntekter, inkludert gevinsten Hvorfor blir det samme beløpet rapportert to ganger. Det samme beløpet er rapportert to ganger, men det blir ikke beskattet to ganger. Form 1099-B viser hvor mye du mottok for å selge aksjen. Når du regner med gevinst eller tap, rapporteres beløpet på din W-2 blir behandlet som et ekstra beløp betalt for aksjen. Med andre ord øker det grunnlaget. Effekten er å redusere gevinsten eller øke tapet ditt, slik at du ikke blir dobbeltbeskattet. Se Salg av aksjer fra ikke-kvalifiserte alternativer. Jeg har gevinst eller tap når jeg solgte aksjen samtidig som jeg trente. Vanligvis er det en liten gevinst eller tap for å rapportere, av to grunner Først er beløpet som rapporteres på W-2 som inntekt, vanligvis basert på aksjene s gjennomsnittlig pris for dagen du utøvde ditt valg, men megleren kan ha solgt til en pris litt over eller under den gjennomsnittlige prisen, og for det andre vil salget av inntekter sannsynligvis bli redusert av en meglerkommisjon, noe som kan gi et lite tap, men noe gevinst eller tap bør være minimal.
No comments:
Post a Comment